一文看懂！公司型的私募股权投资基金的所得税处理

金融投资行业的财税小伙伴们对股权投资一定不陌生，但大家了解公司型的私募股权投资基金的所得税该如何处理吗？下面进行了比较全面的总结，快来学习一下吧！

（一）基金层面的所得税处理

公司型的基金属于法人资格主体， 按照《企业所得税法》来缴纳企业所得税

基金对外投资收益和股权转让涉税

基金公司取得非上市标的公司股息红利所得，根据《企业所得税法》第二十六条规定，符合条件的居民企业之间的股息、红利等权益性投资收益免征企业所得税。 基金公司转让标的公司股权取得的股权转让所得或损失需并入基金公司当年度应纳税所得额计算缴纳企业所得税。 公司制私募基金因证券交易或股权交易所得收入应根据《企业所得税法》纳税，按照“转让财产收入”、“利息收入”计算所得税，税率为25%。

（二）投资者层面的税收处理

因投资者的属性不同而不同。

对自然人投资者，根据《个人所得税法》及实施条例，如果投资于公司型私募基金，则属于一般的自然人投资者“利息、股息、红利所得”纳税，税率为20%。当然，这个指的是分红。如果把公司的股权转让了，即按照按“财产转让所得“缴纳个人所得税，它是由支付方进行代扣代缴的，如果没有扣缴义务人则要自行申报，税率也是20%。

若为法人合伙人，投资于合伙企业基金，收入按照25%来缴纳企业所得税。

（三）基金管理人的税务处理

管理人主要的业务收入可能包括投资分红、管理费，管理费按照一般惯例按照募集金额的2%来收取，还有一部分是超额分成收入，通常按照超额的20%进行提取。此外，可能还有一些咨询收入。公司制的管理人是公司，则按25%缴纳企业所得税。  

（四）投资人取得股息红利所得涉税

投资人对于来自于基金公司分配的股息红利所得，投资人是公司时免征企业所得税，投资人是个人时缴纳个人所得税。

公司制私募基金具有独立法人资格，运作相对稳定。尽管在公司层面和投资者层面均需要征税，存在“双重征税”问题，但各类税收优惠政策可部分抵消双重征税的影响。例如：在公司层面征税的时候，来自被投资企业的股息、红利可依法免税；创业投资基金可以按照其对中小高新技术企业投资额的70%，在股权持有满2年的当年抵扣应纳税所得额。

（五）公司制私募基金所得税税负

因公司制私募基金为法人主体，需要双重交税，即公司方交税。分配利润时也要交税。

自然人投资者：25%+（1-25%）*20%=40%

企业投资者：25%+（1-25%）*25%=43.75%

当然，这只是最高税负，若一企业投资者投资公司制私募基金，而私募基金投资于初创科技型企业满2年，当其投资人是公司时，也可穿透享受创业投资投资额抵扣应纳税所得额的税收优惠，从而使税负降低。

来源：中华会计网校